Часто задаваемые вопросы

Что представляет система сертификации AWM/CIWM?

Это похоже на CFA, но в области wealth management и включает два этапа, а не три.

Сертификаты удостоверяют знание кандидатом лучших европейских стандартов в сфере управления благосостоянием согласно Международной ассоциации управления благосостоянием (AIWM) и Швейцарской ассоциации финансовых аналитиков (SFAA).

Администрированием тестов и разработкой учебных материалов занимается AZEK – швейцарский учебный центр для профессионалов в области инвестиций, дочерняя организация SFAA.

Насколько сильно отличаются программы AWM и CIWM?

Содержание AWM и CIWM не пересекается.

AWM – базовый уровень международной сертификации AIWM/CFAA, но по опыту сдачи экзамена даже опытными специалистами он вовсе непростой.

CIWM – экспертный уровень международной сертификации AIWM/CFAA. Он содержит в 2 раза больше материалов, чем AWM, причем их уровень сложности примерно в 2 раза выше. Подготовка к экзамену CIWM требует существенных усилий.

Для кого предназначена AWM, и что в нее входит?

AWM – это must-have для финансового консультанта.

Базовые инструменты:

Акции и облигации, фьючерсы/форварды и опционы, инвестфонды и структурные продукты

Основы управления портфелем:

Фундаментальный и технический анализ, международные и альтернативные инвестиции, анализ/отбор ПИФов, риск-менеджмент и ESG

Налогообложение акций и облигаций.

Для кого предназначена CIWM, и что в нее входит?

CIWM – специализированные знания для эксперта-аналитика.

Сложные деривативы:

IRS, TRS, CDS, CFD и экзотические опционы

Продвинутые аспекты управления портфелем:

показатели риска, профилирование клиентов, оптимизация портфеля с учетом ограничений и налогов, управление активами и обязательствами, хеджирование рисков

Корпоративные финансы:

финансовый анализ и прогнозирование, критерии оценки инвестиций, эффект синергии, методы оценки компаний.

Налогообложение деривативов и структурных продуктов.

Поведенческие финансы.

Управление взаимоотношениями.

Можно ли сдавать CIWM без прохождения AWM?

Для прохождения продвинутого уровня CIWM требуется прохождение базового уровня AWM.

Исключения возможны лишь для обладателей профессиональных сертификатов CFA, CIIA, SAQ и выпускников программ бакалавриата или магистратуры в области финансов и банковского дела.

Решение о допуске кандидата к CIWM в случае отсутствия AWM принимается швейцарской стороной.

Какую программу лучше выбрать: CIWM или MWM?

AWM и CIWM больше про hard skills согласно высоким швейцарским стандартам, которые верифицирует признанный международный сертификат.

MWM – больше про soft skills и практикум в решении задач сегодняшнего дня.

Одно дополняет другое. Для карьеры эксперта / аналитика мы рекомендуем последовательность AWM + CIWM.

Для тех, кто работает с клиентами и планирует развиваться по управленческой стезе, больше подходит последовательность AWM (в случае необходимости) + MWM.

Что отличает программу MWM?

Нацеленность на текущие реалии российской практики

Сейчас все так быстро меняется, что прошлого опыта и знаний из учебников, даже самых лучших, уже не хватает.

Через постоянные обсуждения «горячих» тем и актуальных кейсов, созданных нашими преподавателями, слушатели тренируются находить комплексные решения для нестандартных запросов клиентов.

Широкий спектр курсов, освещающих разные аспекты управления благосостоянием

Личное финансовое планирование: инвестиционные, налоговые, юридические аспекты + психология отношений с клиентами

Стратегия WM: профилирование клиентов, продуктовая линейка, бизнес-модели разных игроков, мотивация сотрудников, этика и комплаенс, внедрение инноваций.

Коммуникации и взаимодействие в команде

Выполнение заданий в группах от 2 до 5 человек позволяет отработать навыки эффективного взаимодействия и разделения ролей с учетом своих сильных и слабых сторон.

Презентация решений кейсов, защита своих аргументов и ответ на конструктивную критику со сторону оппонентов дают возможность совершенствовать свои компетенции в общении с коллегами и клиентами.

Какие навыки дает обучение с помощью бизнес-кейсов на программе MWM?

Hard skills: профессиональные знания в области управления благосостоянием, необходимые для решения нестандартных запросов клиентов:

этих знаний нет в учебниках, они формируются в процессе обсуждения новых кейсов, созданных нашими преподавателями с учетом текущих запросов со стороны клиентов и банка.

В кейсах обсуждается взаимодействие разных (инвестиционных, налоговых, юридических и др.) аспектов, проводится сравнение альтернатив (с учетом доходов, комиссий, рисков и т.д.), формируется комплексный подход к решению задач клиента (с пониманием долгосрочных целей его семьи и бизнеса в рамках финансового плана).

Soft skills: широкий спектр гибких «надпрофессиональных» навыков, необходимых для эффективной коммуникации и взаимодействия с клиентами и коллегами.

Процесс работы над кейсом включает:

анализ информации в кейсе (структурирование, отсечение лишнего, фокус на самом важном)
работу в команде (разделение ролей, обсуждение и поиск компромисса)
принятие решения (поиск альтернатив, аргументы за и против)
презентацию решения (подготовка слайдов, защита и ответ на критику)

Каждый кейс – как ступенька в развитии, дает больше уверенности, гибкости и творчества в общении с клиентами.